全球富裕家族瞄准香港，以抓住中国电动汽车、人工智能和生物科技机遇
新闻要点
全球各地的富裕家族，包括来自亚洲、中东和欧洲的家族，正日益将香港视为进入中国大陆市场的平台，以把握电动汽车、人工智能、生物科技乃至房地产领域的投资机遇。 瑞士家族办公室投资公司Club Estate的联席创始人兼管理合伙人Marcus Sasse表示，香港是中国大陆的门户，大大提升了在此地开展业务的效率。该公司已开始关注中国房地产市场，并认为市场正从“艰难时期”中复苏。此外，许多海外家族办公室也寻求Club Estate的帮助，以识别中国大陆电动汽车、人工智能和生物科技领域的投资机会。 Club Estate成立于2018年，管理着7亿瑞士法郎（约合8.84亿美元）的资产。香港特区行政长官李家超在9月的施政报告中设定了新目标，即到2028年吸引额外的220家家族办公室落户香港，此前已成功在2023年至2025年间吸引了200家，这得益于2023年推出的税收优惠和去年启动的投资移民计划。
背景介绍
香港长期以来一直是中国大陆与国际市场之间的重要金融门户。近年来，面对地缘政治和经济挑战，香港政府积极寻求巩固其国际金融中心的地位，特别是通过吸引全球家族办公室。 中国大陆正在大力发展战略性新兴产业，如电动汽车、人工智能和生物科技，这些领域获得了政府政策的强力支持和大量投资。与此同时，中国房地产市场在经历了一段调整期后，正在寻求稳定和结构性复苏。 为吸引更多高净值投资者和资本，香港在2023年推出了家族办公室税收优惠政策，并在2024年启动了投资移民计划。这些举措旨在增强香港对全球富裕家族的吸引力，将其打造为区域财富管理中心。
深度 AI 洞察
香港吸引家族办公室的深层战略动机是什么，除了单纯的经济增长？ - 这是一项多层次的战略举措，旨在巩固香港作为全球金融中心的地位，尤其是在新加坡等竞争对手日益崛起，以及地缘政治格局不断变化的情况下。 - 它不仅是为了吸引资本，更是为了将香港定位为中国大陆战略新兴产业（如电动汽车、人工智能和生物科技）的重要资本输送管道，从而加强香港在国家发展中的独特角色。 - 此外，通过吸引家族办公室，香港可以引入更多元化的全球资本和专业知识，提升其金融生态系统的韧性和国际影响力。 在全球富裕家族通过香港加大对中国大陆战略性产业（电动汽车、人工智能、生物科技）的投资时，特朗普政府的对华经济政策可能受到何种影响？ - 这可能会使特朗普政府旨在“脱钩”或限制对中国敏感科技领域投资的努力复杂化。这些投资代表了国际资本对中国技术雄心的高度认可和资金支持，可能被视为削弱美国限制中国科技发展的行动。 - 鉴于特朗普政府的“美国优先”立场和对中国科技竞争力的担忧，此类投资的增加可能会导致美国对参与这些交易的金融机构或家族办公室施加二级制裁的呼声，从而加剧金融领域的摩擦。 - 长期来看，如果全球富裕资本持续涌入，可能会促使特朗普政府重新评估其制裁和投资限制策略，并可能寻求通过与盟友协调更广泛的多边限制来应对。 全球富裕家族通过香港投资中国大陆，特别是在房地产和科技领域，存在哪些被忽视的风险？ - 监管不确定性： 中国大陆的监管环境变幻莫测，尤其是在科技和房地产领域，政策转向可能迅速且影响深远，可能导致资产价值波动或意外的资本管制。 - 地缘政治风险加剧： 尽管香港努力保持中立，但作为中国大陆的金融门户，其投资者仍可能面临与中美关系恶化相关的“溢出效应”，例如美国可能扩大对某些中国科技公司的制裁名单，从而影响相关投资的退出或估值。 - 资本管制风险： 尽管目前资本流动相对顺畅，但在经济承压或地缘政治紧张加剧时，中国大陆加强资本外流管制的可能性始终存在，这可能限制家族办公室的资金回撤能力。 - 房地产市场复苏的脆弱性： 尽管Sasse先生提到中国房地产市场正在复苏，但这种复苏可能是不均衡且脆弱的，部分地区可能面临长期结构性问题，包括人口老龄化、过度杠杆和地方政府债务，这可能导致投资回报不及预期。