英伟达CEO黄仁勋赞扬台积电晶圆支持，称Blackwell芯片需求“非常强劲”，此前特朗普禁止向“其他人”销售
新闻要点
英伟达首席执行官黄仁勋赞扬了长期合作伙伴台积电，称其在支持英伟达激增的Blackwell AI芯片生产中发挥了关键作用。此举是在美国总统唐纳德·特朗普限制先进处理器海外销售之后。 黄仁勋在台湾新竹参加台积电活动时表示，Blackwell芯片的需求“非常强劲”，并强调没有台积电的支持，英伟达的成功是不可能的。台积电首席执行官魏哲家证实黄仁勋已请求增加晶圆供应，但未透露具体数量。 尽管AI行业爆炸式增长导致供应链紧张，但黄仁勋指出，英伟达的存储器合作伙伴——SK海力士、三星电子和美光科技——已大幅提升产能以满足需求。在特朗普以国家安全为由禁止Blackwell AI芯片销往“其他人”（暗指中国）后，黄仁勋表示没有积极讨论向中国销售，也未寻求出口许可证。相反，英伟达计划向包括三星电子在内的韩国公司运送逾26万片Blackwell芯片。分析师预计Blackwell芯片下一季度将带来50亿至60亿美元的收入。
背景介绍
英伟达是全球领先的人工智能芯片设计公司，其GPU在数据中心和AI计算领域占据主导地位。台积电是全球最大的合同芯片制造商，也是英伟达等公司的主要供应商，尤其在尖端制程技术方面拥有不可替代的地位。 在特朗普执政期间，美国政府持续收紧对中国获取先进半导体技术和设备的限制，旨在遏制中国在军事和人工智能领域的发展。Blackwell芯片是英伟达最新一代AI GPU，被视为其未来增长的核心驱动力，其性能大幅超越前代产品，因此成为美国出口管制政策的重点关注对象。
深度 AI 洞察
特朗普政府限制Blackwell芯片出口的战略意图是什么？ - 这不仅仅是国家安全问题，更是对中国技术主权和长期经济竞争力的直接打击。通过切断中国获取最先进AI芯片的途径，美国旨在减缓中国在AI军事应用、数据处理和新兴技术领域的进步。 - 此外，此举巩固了美国及其盟友（如韩国）在高端AI供应链中的主导地位，迫使中国投入巨资发展本土替代方案，从而消耗其资源并拉长追赶时间。 - 对英伟达而言，这明确了其市场边界，加速了其在非受限市场（如韩国）的扩张，并可能促使其进一步开发符合出口管制要求但性能稍逊的定制芯片以服务特定市场。 台积电在Blackwell生产中的“关键作用”如何影响其在全球半导体产业链中的地位？ - 台积电的独特地位因其在尖端工艺技术上的领先而进一步巩固，使其成为美国及其盟友在技术遏制战略中的关键合作伙伴。这种依赖性赋予台积电巨大的地缘政治筹码，但也使其面临更大的政治压力和供应链风险。 - 尽管台积电承诺支持英伟达，但其全球客户基础和运营模式决定了它必须在不同国家利益之间寻求微妙平衡。在当前环境下，台积电的议价能力增强，尤其是在晶圆供应紧张的情况下，但其地缘政治风险溢价也在上升。 内存供应商（如SK海力士、三星、美光）在AI热潮和地缘政治限制下的机遇与挑战何在？ - AI芯片需求激增直接推动了高带宽内存（HBM）等先进存储产品的需求，为这些供应商提供了巨大的增长机会和更高的利润率。他们正积极扩大产能以满足市场需求。 - 然而，这些供应商也面临技术迭代加速、资本支出巨大以及地缘政治不确定性带来的风险。例如，虽然他们向英伟达提供内存，但如果美国进一步限制向中国销售含先进内存的系统，他们的市场也会受到影响。 - 此外，随着AI芯片技术演进，对存储器性能和集成度的要求越来越高，这促使存储器厂商与芯片设计公司更紧密合作，共同优化整体系统性能，这可能导致行业集中度进一步提升。