汇丰、法国巴黎银行支持Canton基金会，推动机构代币化发展
新闻要点
两家全球主要银行——法国巴黎银行和汇丰银行——已加入Canton基金会，该基金会是专注于代币化的Canton网络的发展组织。此举突显了机构对区块链技术在现实世界资产（RWA）应用方面的持续兴趣。 Canton基金会宣布法国巴黎银行和汇丰银行成为新成员，此前高盛、香港金管局服务公司和穆迪评级也已加入。该基金会现有30多个成员，负责为Canton网络提供治理和战略指导，并推进基于区块链的金融用例。 Canton网络是一个专为机构金融设计的区块链，核心关注RWA代币化、监管合规性和互操作性。法国巴黎银行此举建立在其此前对Canton网络背后公司Digital Asset的支持之上。汇丰银行也一直积极参与区块链计划，并在探索香港的稳定币牌照及其他区块链应用。 机构对代币化RWA的需求正塑造2025年的加密货币叙事，与此前由零售投机主导的牛市周期形成鲜明对比。世界经济论坛强调了这一趋势，并指出美国《GENIUS法案》等监管发展增强了主要金融机构探索区块链的信心。代币化工作正从私人信贷和国库券扩展到股票、商品和能源基础设施等领域。
背景介绍
Canton网络是一个专为机构金融设计的区块链平台，重点关注现实世界资产（RWA）的代币化、监管合规性和互操作性。它由Digital Asset公司开发，该公司此前曾获得法国巴黎银行的投资。 机构对代币化RWA的兴趣在2025年成为加密市场叙事的核心，这得到了世界经济论坛（WEF）的认可。美国《GENIUS法案》等旨在稳定币的监管进展以及国会通过的市场结构和反CBDC法案，共同增强了主流金融机构在区块链领域进行探索的信心。 当前，代币化主要集中在私人信贷市场和国库券，但其应用范围正在迅速扩大，包括股票、商品和能源基础设施等。
深度 AI 洞察
传统金融巨头积极加入区块链基金会，除了简单的“技术采纳”之外，更深层次的战略意义是什么？ - 这不仅仅是技术采纳，更是传统金融机构为在快速演变的未来金融基础设施中确保市场份额而进行的战略布局。通过早期参与和贡献，它们旨在影响标准的制定、互操作性的设计，并最终塑造数字资产市场的主导地位。 - 这也代表了风险管理和成本优化的考量。通过代币化，可以提高交易效率、降低结算风险，并在监管明确的环境下探索新的收入来源，从而应对传统金融体系面临的挑战。 - 此外，这还反映了对客户需求变化的响应。随着机构客户对数字资产和分布式账本技术的兴趣日益增长，银行必须提供相应的服务和基础设施，以避免客户流失到更具创新性的竞争对手。 美国监管环境对代币化RWA的机构采纳究竟起到了多大作用？它是否足以克服固有的挑战？ - 美国监管的明确化，特别是《GENIUS法案》的通过，为稳定币和更广泛的代币化活动提供了急需的法律框架和信心，这确实是吸引机构投资者进入的关键因素。 - 然而，仅有监管突破并不足以完全克服固有的挑战。技术互操作性、流动性碎片化、潜在的网络安全风险以及传统金融系统与区块链技术之间的文化和操作整合，仍然是需要持续解决的重大障碍。 - 此外，特朗普政府对金融创新的整体立场，虽然可能支持特定领域的区块链发展，但其更广泛的“美国优先”和可能存在的保护主义倾向，也可能在无意中限制全球互操作性和跨国合作的范围。 代币化RWA的范围从私人信贷和国库券扩展到股票、商品和能源基础设施，这预示着未来资产类别的哪些转变和潜在投资机会？ - 这种扩展预示着资产流动性的革命性提升。传统上非流动性或低流动性的资产，如私募股权、房地产或基础设施项目，通过代币化可以实现更小的份额分割和更便捷的交易，从而吸引更广泛的投资者基础。 - 为投资者创造了新的投资机会，特别是在碎片化所有权和部分所有权方面。这意味着散户和中小型机构投资者将有机会参与到过去仅限于大型机构或高净值个人的投资中，从而实现投资组合的多元化。 - 然而，这也带来了新的风险，包括市场操纵、估值复杂性以及对底层资产真实性的验证挑战。随着代币化市场的发展，对透明、可审计和受监管的平台的需求将变得至关重要，这为提供此类解决方案的公司带来了机遇。